Thanachart Bank y TMB Bank, actualmente el sexto y séptimo banco nacional por activos, anunciaron sus planes de fusionarse, en un acuerdo estimado por hasta US$ 4,4 mil millones.

Dos de las instituciones financieras más grandes de Tailandia firmaron un memorando de entendimiento no vinculante (MoU, por sus siglas en inglés) para llevar a cabo una fusión tras los esfuerzos del gobierno para alentar la consolidación en la industria bancaria nacional.

A fines de febrero, Thanachart Bank y TMB Bank, actualmente el sexto y séptimo banco nacional por activos, con US$31,5 mil millones y US$28,1 mil millones a fines del año pasado, respectivamente, anunciaron sus planes de fusionarse, en un acuerdo estimado por hasta US$ 4,4 mil millones.

La entidad consolidada, que será renombrada, tendrá una base de activos de US$ 59,7 mil millones y unos 10 millones de clientes minoristas.

TMB Bank, cuyos principales accionistas incluyen el Ministerio de Finanzas (MoF), con un 25,9%, y el grupo bancario holandés ING, con un 25%, ha dicho que financiará el acuerdo a través de deuda y capital, y anunció que emitirá nuevas acciones por valor de 70. % de la deuda total.

El MoF deberá recaudar capital para evitar la dilución de acciones, y se tomarán medidas una vez que un nuevo gobierno asuma el cargo tras la elección del mes pasado.

“Si el ministerio no conserva sus derechos, causaríamos un impedimento. Pero si [el Ministerio de Finanzas] aumenta el capital y el precio de las acciones aumenta con él, podríamos vender algunas acciones para reducir nuestra participación en caso de que inversores extranjeros o institucionales estén interesados ​​en comprar ", dijo a la prensa local Apisak Tantivorawong, el ministro de finanzas. .

Mientras tanto, se espera que el banco canadiense de Nueva Escocia, que posee una participación del 49% en Thanachart Bank, en sociedad con Thanachart Capital (51%), reduzca o descargue su inversión en la entidad fusionada, ya que se enfoca en expandir su presencia en América Latina.

La fusión planificada, que debería ayudar a la nueva entidad a mejorar los depósitos y la capacidad de préstamo, así como a mejorar las economías de escala, se produce en medio de los esfuerzos del gobierno para alentar la consolidación en el sector bancario para impulsar la eficiencia operativa y ayudar a los prestamistas locales a competir más fácilmente con los rivales regionales.

Además, los funcionarios esperan que un sector bancario más fuerte pueda ayudar a cambiar el país de una economía basada en la producción a una basada en el servicio bajo los auspicios del plan de desarrollo de Tailandia 4.0.

Con este fin, en abril del año pasado, el Gabinete aprobó una variedad de incentivos y deducciones fiscales para los prestamistas que participan en fusiones.

Incluyen disposiciones que eximen a los bancos comerciales que se fusionan o transfieren a otro banco del impuesto a las ganancias corporativo, el impuesto comercial específico y los derechos de timbre en relación con los ingresos y los ingresos brutos. Mientras tanto, las reformas proporcionan incentivos basados ​​en el tamaño de la base de activos, con bancos fusionados que tienen más de BT4trn ($ 125,9 billones) en activos elegibles para recibir una doble deducción en los costos asociados con la fusión o transferencia.

Tales medidas son cruciales para alentar a los bancos tailandeses a fusionarse y utilizar su tamaño resultante para competir con fuerza en la región. Bajo el Marco de Integración Bancaria de la ASEAN de 2015, los bancos que cumplen con ciertos criterios, lo que resulta en la designación de Bancos de la ASEAN Calificados, tienen mayor acceso a otros mercados de la ASEAN.

Actualmente, los cinco principales bancos comerciales de Tailandia tienen activos acumulativos de aproximadamente $ 425 mil millones, menos que otras economías de la ASEAN de un tamaño similar. Los cinco bancos comerciales más grandes de Malasia y Singapur, para comparación, tienen activos combinados de más de $ 500 mil millones y $ 1 billón, respectivamente.

A pesar de los incentivos y el apoyo del gobierno, las cifras de la industria no están seguras de si se persuadirá a los accionistas privados de otros bancos grandes, como Bangkok Bank, Siam Commercial Bank y Kasikornbank, para que realicen fusiones o adquisiciones por su cuenta.

Prasarn Trairatvorakul, el ex gobernador del Banco de Tailandia, destacó algunos desafíos para alentar los ataduras al hablar con OBG el año pasado.

"La mayoría de los bancos tailandeses son de gestión privada, por lo que el problema para esos bancos radica en identificar el valor de las fusiones y adquisiciones", dijo. “Se están hablando de fusiones que involucran a los cuatro grandes bancos del país; sin embargo, observamos una gran cantidad de superposición entre ellos, por lo que primero tendrían que abordar esto para ver el valor de unirse. Dicho esto, las perspectivas a medio plazo para las fusiones no parecen ser muy positivas ".