El anuncio es el resultado de un hiper crecimiento de los ingresos impulsado por una mayor demanda de los consumidores para soluciones médicas de pérdida de peso sin procedimientos quirúrgicos, y una creciente adopción del programa de parte de especialistas gástricos.
Allurion es la firma creadora de la primera plataforma de pérdida de peso del mundo que usa el Balón Allurion, un balón gástrico ingerible y sin operaciones, que ha experimentado un incremento de los ingresos del 100% año tras año desde 2016 a 2021.
Por esta razón es que la compañía ha decidido salir a cotizar a la bolsa de Nueva York este 2023.
De acuerdo con información enviada por la compañía, la transacción propuesta incluye una inversión privada en capital público (PIPE) liderada por RTW Investments y una financiación no dilutiva basada en royalties por parte de RTW Investments que se cerrará conjuntamente con la combinación de negocios.
También hay inversiones de capital adicionales del anterior presidente y director ejecutivo de Medtronic Omar Ishrak, el anterior director ejecutivo de GE Jeff Immelt, Leavitt Equity Partners, Yasser Naghi (vicepresidente de Naghi Group), y los inversores actuales de Allurion, que incluyen a Novalis LifeSciences y Segulah Medical Acceleration.
Además, Medtronic ha firmado un contrato de no amortización de deudas, dice la firma.
Se suma también un préstamo de término asegurado de una filial de Fortress Investment Group para refinanciar la deuda existente de Allurion y ampliarla y estará respaldada por un importe adicional de $100 millones de Chardan Equity Facility. En tanto que Omar Ishrak, presidente de Compute Health y anterior presidente de Intel, se unirá a la junta directiva en calidad de copresidente y director principal independiente.
Así las cosas, se prevé que la fusión comercial y la financiación basada en royalties sirvan para financiar la empresa fusionada alcanzando su rentabilidad según las estimaciones y planes actuales.
INVERSIÓN INCREMENTAL
Allurion triplicó sus ganancias entre los años 2020 al 2022, pasando de US$ 20 millones de ventas a US$ 64 millones.
A fines del año pasado aceleraron su expansión geográfica entrando en mercados estratégicos como Canadá, México, India, Australia y Brasil.
Hoy la firma se promueve como el mayor mercado de balón intragástrico del mundo, con un sofisticado modelo comercial construido para ofrecer un crecimiento saludable, basando su confianza en la difusión de sus casos de éxito.
América Economía conversó exclusiva con Benoit Chardon, Chief Commercial Officer de la compañía.
¿Qué beneficios aporta al mercado la salida a la bolsa de Allurion?
Es una gran noticia para el mercado de la pérdida de peso médica. Nuestra próxima salida a la bolsa nos permitirá beneficiarnos de 87 millones de dólares de inversión incremental que nos permitirán acelerar aún más nuestro crecimiento, haciendo más publicidad, trayendo más pacientes a las consultas, e invirtiendo más en nuestra tecnología digital y en nuestro sistema operativo de pérdida de peso, que ya utilizamos junto con nuestro dispositivo médico.
El exceso de peso es una pandemia: en el mundo hay 2.000 millones de adultos con sobrepeso y 650 millones con obesidad. Calculamos de forma conservadora que el mercado del Balón Allurion es de más de 24 millones de personas en todo el mundo, lo que representa una oportunidad total de más de US$ 24.000 millones. Es importante señalar que esta es sólo la oportunidad del balón para el exceso de peso y no incluye el uso de nuestro programa en la diabetes, el uso de nuestra plataforma digital aparte del balón o las oportunidades adicionales que surgirán de nuestra cartera de I+D.
¿Cómo fue la elección de sus socios? ¿Qué valor añadido aportan a Allurion?
La transacción incluye una asociación estratégica con Medtronic, una de las mayores empresas de dispositivos médicos del mundo: el potencial de esta asociación es enorme. El Programa Allurion tiene claras sinergias con el actual negocio bariátrico de Medtronic y creemos que podemos impulsar una mayor adopción de nuestros productos Balloon y Medtronic dentro de la misma consulta de pérdida de peso. Además, creemos que nuestro software podría ser de gran valor para los pacientes que reciben productos de Medtronic y que necesitan una monitorización remota del paciente.
Lea también: "Medtech Allurion busca agrandar el ercado de los balones gástricos el Latinoamérica".
¿Cuáles son los pilares de este fuerte crecimiento de Allurion en los últimos años?
El sofisticado modelo comercial construido por Allurion para ofrecer un crecimiento saludable nos da mucha confianza en la sostenibilidad de nuestra historia de éxito mediante la combinación de tres atributos únicos.
En primer lugar, el Modelo de Éxito 4C, inspirado en casos de éxito de todo el mundo, ayuda a todos los profesionales sanitarios implicados en la aplicación del Programa Allurion a lograr la máxima satisfacción de los pacientes, mejores resultados y un número creciente de tratamientos al año. El segundo atributo, que es bastante exclusivo de Allurion, es la combinación entre nuestra publicidad directa al consumidor, centrada en el crecimiento, junto con nuestros centros de atención telefónica internos, que proporcionan el nivel adecuado de información a los posibles pacientes antes de que entren en la consulta, con el fin de facilitar su proceso de consulta.
El tercer atributo exclusivo de Allurion es nuestro Equipo de Excelencia del Programa, dedicado al 100% a asociarse con las clínicas que ofrecen el Programa Allurion, con el fin de lograr un cuidado posterior aún mayor, una experiencia del paciente aún mejor y mejores resultados de pérdida de peso. Allurion no sólo es una innovación disruptiva que combina este dispositivo médico único con el mejor sistema operativo de pérdida de peso de su clase, sino que la forma en que introducimos este producto en el mercado de una manera tan basada en los datos, con un enfoque total en el apoyo a la práctica y la satisfacción del paciente, es la fórmula mágica para el éxito a largo plazo.
¿Cuál es su objetivo para este importante año?
Se espera que esta transacción acelere la estrategia de tres años de Allurion de expandir los mercados existentes, entrar en nuevos mercados y construir la plataforma para capturar el ciclo de vida completo del paciente. También utilizaremos estos ingresos para acelerar determinados programas de I+D que transformarán el balón en una tecnología de plataforma y ampliarán el uso de nuestra plataforma digital en todo el ecosistema de la pérdida de peso. También estamos llevando a cabo el ensayo AUDACITY en Estados Unidos para la aprobación del Balón Allurion por la FDA.
¿Qué iniciativas tienen desde el SPAC, piensan seguir innovando en sus herramientas: Balón y Care Suite?
Tenemos una interesante línea de innovación para el Balón Allurion y también para la Suite de Cuidados Virtuales Allurion. En cuanto al Balón, estamos trabajando en balones de distinta duración y también (en colaboración con el Dr. Bob Langer) estamos explorando si nuestro balón podría utilizarse como dispositivo de administración de fármacos o incluso como sensor estomacal, que detecte cuándo, cuánto y qué comen las personas. En el ámbito digital, estamos ampliando rápidamente nuestras capacidades de ciencia de datos y contamos con una serie de nuevos algoritmos que pueden automatizar aún más la atención, agilizar los flujos de trabajo para los proveedores y hacer posible garantizar virtualmente que cualquier persona en nuestra plataforma pierda peso.
¿A cuántas personas tiene previsto ayudar en los próximos años con el Programa Allurion?
Allurion acaba de iniciar su misión de acabar con la obesidad en todo el mundo. Con más de 100.000 pacientes tratados y contando, tenemos la vista puesta en tocar las vidas de los dos mil millones de personas con sobrepeso en todo el mundo.
¿Cuáles son los mercados o países pendientes de desembarco?
Allurion continúa su expansión mundial con el lanzamiento del Programa Allurion en Canadá, México, India, Australia y Brasil el año pasado. En EE.UU., Allurion ha lanzado el ensayo AUDACITY, un estudio pivotal abierto para evaluar la seguridad y eficacia del Balón Allurion más el Programa de Terapia de Modificación del Estilo de Vida de Intensidad Moderada ("MILMTP" por sus siglas en inglés) frente a MILMTP solo en pacientes estadounidenses. La expansión geográfica de Allurion es impresionante. Nos estamos convirtiendo realmente en una empresa mundial. De ahí nuestro deseo de convertirnos en una empresa pública para apoyar esta expansión geográfica.
¿Cómo cambia el juego de los balones gástricos el hecho de que una empresa salga a bolsa? ¿Se espera un auge de la producción, de la demanda? ¿Un mayor crecimiento?
Como he dicho, es una gran noticia para el mercado de la pérdida de peso médica: hay 2.000 millones de adultos en todo el mundo con sobrepeso y 650 millones de adultos con obesidad, y sabemos que más de 24 millones de personas en todo el mundo están considerando nuestra solución. El acceso al capital de esta transacción nos permitirá acelerar aún más nuestro crecimiento haciendo más publicidad, trayendo más pacientes a las consultas, invertir más en nuestra tecnología digital y en nuestro sistema operativo de pérdida de peso que ya utilizamos junto con nuestro dispositivo médico.
¿Cuánto capital implica esta acción?
El valor implícito de la empresa cuando pasemos a cotizar en bolsa será de 500 millones de dólares. La operación está respaldada por 87 millones de dólares de inversión para apoyar el hipercrecimiento de Allurion. Esta inversión sin dudas permitirá iniciativas de crecimiento y una publicidad más directa al consumidor para impulsar aún más sus practices, además de más proyectos de investigación y desarrollo para seguir mejorando la calidad de vida de sus pacientes.
EL PROGRAMA
La plataforma tecnológica revolucionaria en la pérdida saludable de peso, incluye Allurion Virtual Care Suite, un programa terapéutico digital de vanguardia que combina la supervisión en remoto de los pacientes mediante inteligencia artificial con un programa propio de cambio de hábitos.
Hasta la fecha, han recibido tratamiento con el Programa Allurion más de 100 mil personas de más de 50 países repartidos por todos los continentes, con un resultado de una pérdida de peso media de 13,6 kg por paciente.
Dentro de Latinoamérica, Allurion está presente en México, Panamá, República Dominicana, Venezuela, Colombia, Perú, Ecuador, Uruguay, Argentina y más recientemente Brasil. Chile, que fue el primer país de la región en contar con esta tecnología al servicio de mejorar la calidad de vida de los pacientes y ya se han implantado cerca de 8 mil balones.
